论2%风险管理原则

作者:胖头鱼射手 2017-07-10阅读:4963次

2%原则是本人所提倡的帐户资金风险管理原则。也就说任何单次风险额度必须小于帐户资金总额的2%。假设投资方法是大概率胜算,单次风险2%,单次收益4%-6%,就这样把预期风险和预期收益全部打碎掉,通过多次重复的交易方式,让投资方法的平均概率有机会得以体现,积小胜为大胜,这才是金融投资的真谛.那么怎样在实际的投资操作中切实的执行该原则呢?具体做法如下,设计一次交易计划时,用进场规定状态出现时的价位减去止损规定

状态出现时的价位得一差值M,该差值M为基本交易单位(期货只是一手、股票是一股。)的交易风险。用帐户资金总额的2%除以M所得的商即为应该的交易量,也就是应该交易的期货合约手数(或股数),如此操作,任何一次止损砍仓,资金损失一定小于等于帐户资金总额的2%。

任何一个行为金融的策略,在它对应一个好处的同时,一定会对应一个坏处,2%原则也一样。那么2%原则所对应好处和坏处又是什么呢?先说坏处,以2%原则来管理帐户风险,你失去了爆利的可能,你不可能一个月收益200%。而2%原则所对应的好处是能让你在金融市场上不死,市场几乎永远不能灭掉你。以2%原则来管理帐户风险,就行为结果而言,被市场以连续亏损形式消灭的概率比空难事件的发生率还要小5万倍。假设你的投资方法只有60%的胜算率,100万资金连亏50次,这个事件的发生率等于(0.4)的50次方,大家可以自己用计算器去算算。